Размещение облигаций казахстанской НК «Продкорпорация» на MOEX

26 марта 2021 года состоялось дебютное размещение облигаций Акционерного общества «Национальная компания «Продовольственная контрактная корпорация» (НК «Продкорпорация») объемом 2,45 млрд рублей на российском рынке. Облигации были предложены инвесторам одновременно на двух площадках: на Московской бирже и казахстанской KASE.

Команда LECAP в составе Михаила Малиновского (партнер) и Ильи Рыненкова (старший юрист) обеспечила согласование ковенантного пакета и механизма работы сделки.

Это первый пример использования такой структуры — «прямого» размещения облигаций — для привлечения казахстанским корпоративным эмитентом финансирования на российском рынке. До этого мы видели размещения облигаций через российские SPV: первой такой сделкой стало размещение облигаций ООО «КТЖ Финанс» в 2017 году, LECAP также выступал юридическим консультантом по этой сделке.

НК «Продкорпорация» — национальная компания Республики Казахстан, являющаяся государственным оператором зернового сектора.